Nisbah Perakaunan (Rumus, Contoh)

Apakah Nisbah Perakaunan?

Nisbah perakaunan adalah nisbah yang menunjukkan prestasi syarikat dengan membandingkan pelbagai angka yang berbeza dari penyata kewangan, membandingkan hasil / prestasi syarikat sepanjang tempoh terakhir, menunjukkan hubungan antara dua item perakaunan di mana analisis penyata kewangan dilakukan dengan menggunakan kecairan, nisbah kesolvenan, aktiviti dan keuntungan.

Terdapat 4 jenis nisbah perakaunan utama -

Nisbah Kecairan
Nisbah Keuntungan
Nisbah Leverage
Nisbah Aktiviti

Mari kita bincangkan setiap perkara secara terperinci -

Jenis Nisbah Perakaunan dengan Rumus

Terdapat empat jenis Nisbah Perakaunan dengan formula

# 1 - Nisbah Kecairan

Rumus nisbah perakaunan jenis pertama ini digunakan untuk memastikan kedudukan mudah tunai syarikat. Ia digunakan untuk menentukan kemampuan membayar syarikat terhadap liabiliti jangka pendeknya. Nisbah kecairan yang tinggi menunjukkan bahawa kedudukan tunai syarikat adalah baik. Nisbah kecairan 2 atau lebih boleh diterima.

Nisbah semasa

Nisbah Semasa digunakan untuk membandingkan aset semasa dengan liabiliti semasa perniagaan. Nisbah ini menunjukkan sama ada syarikat dapat menyelesaikan liabiliti jangka pendeknya.

Nisbah Semasa = Aset Semasa / Liabiliti Semasa

Aset Semasa merangkumi Tunai, Inventori, Penghutang perdagangan, aset semasa lain, dan lain-lain. Liabiliti semasa merangkumi hutang Perdagangan dan liabiliti semasa yang lain.

Contohnya

ABC Corp. mempunyai aset dan liabiliti berikut dalam kunci kira-kira.

Aset Semasa = Modal Jangka Pendek + Penghutang + Stok + Tunai dan bank = $ 10,000 + $ 95,000 + $ 50,000 + $ 15,000 = $ 170,000.

Liabiliti Semasa = Debentur + Hutang perdagangan + Overdraf Bank = $ 50,000 + $ 40,000 + $ 40,000 = $ 130,000

Nisbah Semasa = $ 170,000 / $ 130,000 = 1.3

Nisbah Pantas

Nisbah Pantas adalah sama dengan nisbah semasa kecuali menganggap hanya aset cepat yang mudah dicairkan. Ia juga disebut nisbah ujian asid

Nisbah Pantas = Aset Pantas / Liabiliti Semasa

Aset Pantas tidak termasuk perbelanjaan Inventori dan prabayar.

Nisbah Tunai

Nisbah Tunai hanya mempertimbangkan aset semasa yang tersedia untuk kecairan. Nisbah tunai dianggap ideal jika 1 atau lebih.

Nisbah Tunai = (Tunai + sekuriti Boleh Pasaran) / Liabiliti Semasa

# 2 - Nisbah Keuntungan

Rumus nisbah perakaunan jenis ini menunjukkan kecekapan syarikat dalam menjana keuntungan. Ini menunjukkan kemampuan menjana perniagaan sesuai dengan modal yang digunakan.

Nisbah untung kasar

Nisbah Untung Kasar membandingkan keuntungan kasar dengan penjualan bersih syarikat. Ini menunjukkan margin yang diperoleh perniagaan sebelum perbelanjaan operasinya. Ia dinyatakan sebagai% penjualan. Semakin tinggi nisbah untung kasar, semakin menguntungkan perniagaan.

Nisbah untung kasar = (Keuntungan kasar / Hasil bersih dari operasi) X 100

Pendapatan Bersih dari operasi = Jualan Bersih (iaitu) Jualan (-) Pulangan Jualan

Keuntungan kasar = Jualan Bersih - Kos barang yang dijual

Kos barang yang dijual merangkumi bahan mentah, kos tenaga kerja, dan perbelanjaan langsung yang lain

Contohnya

Zinc Trading Corp. mempunyai penjualan kasar $ 100,000, Pulangan penjualan $ 10,000, dan kos barang dijual $ 80,000.

Jualan Bersih = $ 100,000 - $ 10,000 = $ 90,000

Untung kasar = $ 90,000 - $ 80,000 = $ 10,000

Nisbah untung kasar = $ 10,000 / $ 90,000 = 11.11%

Nisbah Operasi

Nisbah operasi menyatakan hubungan antara kos operasi dan penjualan bersih. Ia digunakan untuk memeriksa kecekapan perniagaan dan keuntungannya.

Nisbah Operasi = ((Kos barang dijual + Perbelanjaan operasi) / Pendapatan bersih dari operasi) X 100

Perbelanjaan mengurus merangkumi perbelanjaan Pentadbiran, Penjualan, dan perbelanjaan pengedaran, kos gaji, dll.

Nisbah untung bersih

Nisbah Untung Bersih menunjukkan keuntungan keseluruhan yang tersedia untuk pemilik kerana ia mempertimbangkan pendapatan dan perbelanjaan operasi dan bukan operasi. Semakin tinggi nisbahnya, semakin banyak pulangan bagi pemiliknya. Ini adalah nisbah penting bagi pelabur dan pemodal.

Nisbah untung bersih = (Keuntungan bersih selepas cukai / Hasil bersih) X 100

Pulangan modal yang digunakan (ROCE)

ROCE menunjukkan kecekapan syarikat berkenaan dengan menjana keuntungan berbanding dengan dana yang dilaburkan dalam perniagaan. Ini menunjukkan sama ada dana tersebut digunakan dengan cekap.

Pulangan modal yang digunakan = (Keuntungan sebelum faedah dan cukai / Modal yang digunakan) X 100

Contohnya

R&M Inc. mempunyai PBIT $ 10,000, jumlah aset $ 1,000,000 dan liabiliti $ 600,000

Modal digunakan = $ 1,000,000 - $ 600,000 = $ 400,000

Pulangan modal yang digunakan = $ 10,000 / $ 400,000 = 2.5%

Keuntungan setiap syer

Pendapatan per saham menunjukkan pendapatan syarikat berkenaan dengan satu saham. Ini berguna bagi pelabur untuk membuat keputusan berkaitan dengan pembelian / penjualan saham kerana ia menentukan pulangan pelaburan. Ia juga berfungsi sebagai petunjuk pengisytiharan dividen atau bonus terbitan saham. Sekiranya EPS tinggi, harga saham syarikat akan tinggi.

Pendapatan sesaham = Keuntungan yang tersedia bagi pemegang saham ekuiti / Saham tertunggak berwajaran

# 3 - Nisbah Leverage

Jenis nisbah perakaunan ini dikenali sebagai nisbah solvensi. Ini menentukan kemampuan syarikat untuk membayar hutangnya. Pelabur berminat dengan nisbah ini kerana dapat membantu mengetahui bagaimana pelarut syarikat untuk memenuhi kewajibannya.

Nisbah hutang kepada ekuiti

Ini menunjukkan hubungan antara jumlah hutang dan jumlah ekuiti syarikat. Ia berguna untuk mengukur leverage syarikat. Nisbah rendah menunjukkan bahawa syarikat itu selamat dari segi kewangan; nisbah tinggi menunjukkan bahawa perniagaan berisiko kerana lebih bergantung pada hutang untuk operasinya. Ia juga dikenali sebagai gearing ratio. Nisbahnya mestilah maksimum 2: 1.

Nisbah Hutang ke Ekuiti = Jumlah hutang / Jumlah Ekuiti

Contohnya

INC Corp. mempunyai jumlah hutang sebanyak $ 10,000, dan jumlah ekuiti adalah $ 7,000.

Nisbah hutang kepada ekuiti = $ 10,000 / $ 7,000 = 1.4: 1

Nisbah hutang

Nisbah Hutang mengukur liabiliti berbanding dengan aset syarikat. Nisbah yang tinggi menunjukkan bahawa syarikat mungkin menghadapi masalah kesolvenan.

Nisbah Hutang = Jumlah Liabiliti / Jumlah Aset

Nisbah hak milik

Ini menunjukkan hubungan antara jumlah aset dan dana pemegang saham. Ini menunjukkan berapa banyak dana pemegang saham dilaburkan dalam aset tersebut.

Proprietary Ratio = Dana pemegang saham / Jumlah Aset

Nisbah Perlindungan Faedah

Nisbah Liputan Faedah mengukur kemampuan syarikat untuk memenuhi kewajiban pembayaran faedahnya. Nisbah yang lebih tinggi menunjukkan bahawa syarikat memperoleh cukup banyak untuk menampung perbelanjaan faedahnya.

Nisbah Perlindungan Faedah = Pendapatan sebelum faedah dan cukai / Belanja Faedah

Contohnya

Duo Inc. mempunyai EBIT $ 1,000 dan telah mengeluarkan debentur bernilai $ 10,000 @ 6%

Perbelanjaan faedah = $ 10,000 * 6% = $ 600

Nisbah liputan faedah = EBIT / Belanja faedah = $ 1,000 / $ 600 = 1.7: 1

Jadi EBIT semasa dapat menampung perbelanjaan faedah sebanyak 1.7 kali.

# 4 - Nisbah Aktiviti / Kecekapan

Nisbah Perolehan Modal Kerja

Ini mewujudkan hubungan penjualan dengan modal kerja Bersih. Nisbah yang lebih tinggi menunjukkan bahawa dana syarikat digunakan dengan cekap.

Nisbah Perolehan Modal Kerja = Jualan Bersih / Modal kerja bersih

Nisbah Perolehan Inventori

Nisbah Perolehan Inventori menunjukkan kadar di mana stok ditukar menjadi penjualan. Ia berguna untuk penyusunan semula inventori dan memahami kitaran penukaran.

Nisbah Perolehan Inventori = Kos barang yang dijual / Purata inventori

Nisbah Perolehan Aset

Nisbah Perolehan Aset menunjukkan pendapatan sebagai% pelaburan. Nisbah yang tinggi menunjukkan bahawa aset syarikat diurus dengan lebih baik, dan menghasilkan pendapatan yang baik.

Nisbah Perolehan Aset = Pendapatan Bersih / Aset

Nisbah perolehan penghutang

Nisbah Perolehan Debitor menunjukkan seberapa cekap nilai penjualan kredit dikumpulkan daripada penghutang. Ini menunjukkan hubungan antara penjualan kredit dan penghutang yang sepadan.

Nisbah Perolehan Penghutang = Jualan kredit / Purata penghutang

Contohnya

X Corp membuat jumlah jualan $ 6,000 pada tahun semasa, di mana 20% adalah penjualan tunai. Penghutang pada awalnya adalah $ 800 dan pada akhir tahun adalah $ 1.600.

Jualan kredit = 80% daripada jumlah penjualan = $ 6,000 * 80% = $ 4,800

Penghutang purata = ($ 800 + $ 1,600) / 2 = $ 1,200

Nisbah Perolehan Penghutang = Jualan Kredit / Purata penghutang = $ 4,800 / $ 1,200 = 4 kali

Kesimpulannya

Nisbah perakaunan berguna dalam menganalisis prestasi dan kedudukan kewangan syarikat. Ia bertindak sebagai penanda aras, dan digunakan untuk membandingkan antara industri dan syarikat. Mereka lebih daripada sekadar nombor kerana membantu memahami kestabilan syarikat. Ia membantu pelabur berhubung dengan penilaian saham. Untuk analisis peringkat makro, nisbah dapat digunakan, tetapi untuk memiliki pemahaman yang tepat mengenai perniagaan, perlu dilakukan analisis mendalam.