Perbezaan Antara Perbankan Pelaburan dan Pengurusan Aset
Dasar perbankan pelaburan, serta pengurusan aset, terletak pada pengendalian wang. Ramai pelajar merasa sukar untuk membuat pilihan kerjaya antara keduanya, kerana pakej gaji yang kompetitif yang ditawarkan oleh mereka berdua. Statistik terbaru menunjukkan bahawa perbankan pelaburan dan juga firma pengurusan pelaburan menawarkan gaji permulaan tertinggi kepada graduan.
Kedua-duanya adalah industri yang sangat kompetitif dan mengambil bakat terbaik dari universiti terkemuka di dunia, kebanyakannya membiayai graduan atau pascasiswazah, MBA Sarjana Pentadbiran Perniagaan atau CFAs Chartered Financial Analyst.
Mari fahami perbezaan asas antara dua industri.
Apa itu Perbankan Pelaburan?
Investment Banking adalah bidang perbankan yang membantu penciptaan modal kewangan untuk pelanggannya, baik itu institusi, perusahaan, pemerintah atau entiti lain. Pada dasarnya, perbankan pelaburan adalah mengenai menyediakan pasaran pertukaran untuk mengumpulkan wang dan membuatnya tersedia, kepada mereka yang memerlukan wang untuk membiayai atau mengembangkan perniagaan mereka dari mereka yang memiliki modal lebihan dan mencari cara untuk pilihan pelaburan yang menguntungkan.
Modal dikumpulkan melalui Penawaran Awal Awal (IPO), penggabungan dan pengambilalihan (M&A), pembelian saham dan teknik lain.
Bank pelaburan bertindak sebagai ejen pengunderaitan dan mengumpulkan modal melalui hutang atau ekuiti dan terlibat dalam aktiviti pengurusan IPO lain seperti perundingan, proses pembinaan buku, merangka memorandum persefahaman syarikat dan surat tawaran bersama dengan menjaga aspek undang-undang IPO . Bahagian perbankan pelaburan bank juga mencari pelanggan untuk masalah umum sama ada dana bersama, syarikat insurans atau dana pencen. Ini juga membantu penggabungan dan pengambilalihan dengan menyediakan semua jenis perkhidmatan tambahan kepada pelanggannya termasuk penyelidikan sekuriti, pembuatan pasaran dan perdagangan ekuiti, derivatif, sekuriti pendapatan tetap, komoditi, dan mata wang.
Kegiatan bank pelaburan dapat diklasifikasikan lebih jauh ke dalam "sisi beli" dan "sisi penjualan". “Buy-side” seperti namanya, memberikan nasihat pembelian kepada kliennya yang terdiri dari reksa dana, dana lindung nilai, unit amanah, syarikat insurans hayat, dan dana ekuiti swasta. Sebaliknya "sisi jual" melibatkan perdagangan sekuriti dengan wang tunai atau sekuriti lain dengan mempermudah urus niaga atau membuat pasaran bersama dengan meningkatkan modal melalui aktiviti pengunderaitan dan penyelidikan. Oleh kerana kedua-dua bidang fungsi tersebut saling bertentangan, sangat penting bahawa maklumat itu tidak menyeberang dari satu sisi ke yang lain sehingga ada halangan maklumat di dalam bank pelaburan sehingga maklumat orang dalam dilindungi untuk mengelakkan konflik kepentingan yang mungkin timbul pada masa akan datang.
Apa itu Pengurusan Aset?
Pengurusan Aset dalam bentuk termudah boleh didefinisikan sebagai perniagaan mengurus wang orang lain. Syarikat pengurusan aset atau pengurusan pelaburan biasanya merupakan syarikat perkhidmatan kewangan yang melaburkan wang pelanggan mereka dalam sekuriti, ekuiti, hutang, komoditi, derivatif, mata wang dan lain-lain.
Firma pengurusan aset kewangan menggunakan profesional yang pakar dalam menangani wang orang lain. Ia melibatkan menguruskan wang dan mengendalikan pelaburan pelanggan. Pelanggan yang berbeza mempunyai keperluan yang berbeza, pengurus aset yang baik meneliti keperluan tertentu pelanggannya dan mengesyorkan produk pelaburan, berdasarkan peruntukan aset pelanggan.
Ini adalah bidang yang menyeluruh yang melibatkan merancang, mengesyorkan, dan meninjau pelaburan pelanggan baik itu individu atau perusahaan. Mengendalikan wang adalah pekerjaan yang sukar yang memerlukan anda sentiasa berada di jari kaki. Tujuan asas mana-mana pengurus aset adalah untuk melaburkan wang di jalan dengan risiko minimum dan pulangan maksimum.
Individu kaya tidak mempunyai masa dan kecenderungan untuk menguruskan pelaburannya sendiri, di situlah pengurus aset berperanan. Seorang pengurus aset mempunyai kepakaran dan pengetahuan untuk mengurus wang pelanggan dengan mempelbagaikan pelaburan mereka dan memperoleh lebih banyak pulangan untuk mereka, sehingga meningkatkan keseluruhan portfolio mereka.
Firma pengurusan aset juga disebut sebagai firma pengurusan pelaburan menggunakan profesional yang mempunyai kemahiran analitik dan dapat menilai produk pelaburan mana yang akan bermanfaat bagi pelanggannya sehingga dapat mencapai objektif kewangan yang diinginkan dalam garis panduan yang ditentukan. Produk di mana profesional melaburkan wang pelanggan adalah dana bersama, dana lindung nilai, dana pencen, dana persaraan, dan lain-lain dalam pelbagai kenderaan kewangan seperti opsyen, niaga hadapan, ekuiti, derivatif.
Pengurus aset mengesyorkan pelbagai produk dan kenderaan pelaburan setelah melakukan usaha wajar dan menilai selera risiko pelanggan mereka, memahami matlamat kewangan mereka dan jumlah pulangan yang mereka harapkan untuk mengingat risiko. Tujuan mereka adalah untuk memaksimumkan pulangan dan memastikan objektif kewangan yang ditetapkan oleh pelanggan tercapai.
Firma pengurusan aset menggaji bakat terbaik dari universiti terkemuka di dunia, terdapat beberapa syarat yang diperlukan untuk pengambilan pekerja, yang akan menjadi ijazah dalam bidang Kewangan terutamanya Penganalisis Kewangan Berkanun CFA atau MBA Sarjana Pentadbiran Perniagaan dalam Kewangan. Walaupun ijazah ini tidak diperlukan untuk pekerjaan peringkat permulaan kerana anda menaiki tangga korporat di firma pengurusan aset, darjah ini sangat bermanfaat. Keperluan kedua yang paling penting adalah, menjadi pakar dalam pengurangan angka dan kemahiran kuantitatif dan analitik yang baik membantu anda dalam pekerjaan bersama dengan kemahiran komunikasi yang kuat kerana sebagai profil pengurus aset memerlukan banyak interaksi dengan pelanggan setiap masa.
Pilihan pekerjaan di firma pengurusan aset banyak. Anda boleh diambil bekerja sebagai pengurus hubungan, pengurus penjualan, pengurus portfolio atau penasihat kewangan yang semuanya mempunyai profil interaktif pelanggan yang luas.
Perbankan Pelaburan vs Pengurusan Aset - Pendidikan & Kemahiran
Pendidikan, serta kemahiran yang diperlukan untuk kedua bidang, adalah sama. Syarikat mencari calon yang memiliki bakat untuk nombor dan mempunyai pengetahuan dalam disiplin perniagaan sama ada kewangan, ekonomi, perakaunan, dan analisis pelaburan. Calon yang ingin membuat kerjaya dalam perbankan pelaburan atau pengurusan aset harus bersedia untuk persaingan yang sangat sengit dari lulusan dari sekolah perniagaan dan universiti terkemuka.
Ijazah dalam MBA bersama dengan pengalaman kerja yang relevan adalah prasyarat untuk jawatan peringkat permulaan di firma. Sangat sukar untuk disewa oleh firma-firma besar yang kebanyakannya mendapatkan rujukan kuat dari profesional yang dihormati di bidang ini. Oleh itu, rangkaian memainkan peranan utama dalam menerobos pemain korporat yang besar, mempunyai hubungan yang tepat untuk memberi anda kelebihan antara lain. Oleh kerana persaingan benar-benar sengit, kebanyakan syarikat juga menganggap magang sebagai proses permohonan lanjutan untuk mencari calon yang tepat.
Kemahiran yang dicari oleh syarikat merangkumi.
- Kemahiran Pemodelan Kewangan
- Kemahiran Penilaian - DCF dan Penilaian Relatif
- Kemahiran komunikasi lisan dan bertulis yang kuat
- Kemahiran analitik dan penyelesaian masalah
- Kemahiran interpersonal dan intrapersonal
- Kemahiran rundingan dan khidmat pelanggan
- Pengurusan masa dan perhatian terhadap perincian
- Kemahiran matematik dan teknikal yang maju
- Kemahiran kepimpinan dan sikap suka mencuba
- Pengetahuan komersial dan pemahaman mendalam mengenai subjek
Tinjauan Pekerjaan
Prospek pekerjaan dan prospek pekerjaan untuk perbankan pelaburan serta pengurusan aset selalu positif. Lebih banyak peluang pelaburan tersedia dengan pasaran baru muncul, menghasilkan inovasi produk kewangan yang lebih baru dan lebih kompleks, menjadikan portfolio pelaburan jauh lebih pelbagai daripada yang sebelumnya.
Biro Statistik Tenaga Kerja AS telah menganggarkan bahawa keseluruhan industri kewangan akan mempunyai kadar pertumbuhan 12% dari tahun 2014 hingga 2024, prospeknya kelihatan positif dan juga kompetitif bagi industri yang diproyeksikan akan menciptakan posisi baru dengan gaji besar dalam waktu dekat masa depan.
Walaupun, kedua-dua industri, perbankan pelaburan dan juga pengurusan aset memiliki tren naik dan prospek kerjaya yang besar, umumnya diyakini bahawa pekerjaan pengurusan aset akan mengalami pertumbuhan lebih banyak daripada pekerjaan perbankan pelaburan kerana ada banyak yang harus dijelajahi dalam yang baru dan pasaran baru muncul yang telah membuka pintu untuk pekerjaan manajemen pelaburan, tetapi ada beberapa yang masih percaya bahawa industri pengurusan aset tidak diperlakukan setara dengan industri perbankan pelaburan
Syarikat-syarikat teratas yang menyewa firma perbankan pelaburan dan pengurus aset adalah Goldman Sachs, Blackstone, JPMorgan dan Chase, Merrill Lynch, Well Fargo untuk menyebutkan beberapa.
Gaji
Perbankan pelaburan, dan juga syarikat pengurusan aset, adalah beberapa syarikat dengan bayaran tertinggi di dunia. Purata upah rata-rata disebut sebagai $ 80,310 untuk penganalisis kewangan, yang meningkat berlipat ganda setelah bertahun-tahun pengalaman. Pampasan rata-rata untuk pekerja firma pengurusan aset telah meningkat dalam dekad yang lalu menjadi $ 263,000 pada tahun 2014.
Penganalisis perbankan pelaburan di peringkat permulaan boleh mengharapkan antara $ 65,000 hingga $ 95,000 bersama dengan bonus. Pengalaman tiga hingga empat tahun meningkatkan lagi pakej menjadi lebih dari $ 250,000 setiap tahun.
Jurang gaji antara pekerja perbankan pelaburan dan pengurusan aset sangat besar pada tahun 2004 hampir separuh yang masing-masing berjumlah $ 168,000 dan $ 315,000. Struktur gaji telah berubah secara drastik dalam dekad yang lalu dengan jurang gaji dikurangkan menjadi beberapa ratus ribu dolar biasanya $ 263,000 untuk pekerja pengurusan aset dan $ 288,000 untuk pekerja perbankan pelaburan.
Kelebihan / Kekurangan Kerjaya
Tidak dinafikan, kerjaya ini adalah antara kerjaya yang paling banyak dibayar di dunia. Gaji dan bonus mereka sangat lumayan sehingga menarik graduan ke dalam industri ini. Menurut Biro Statistik Tenaga Kerja AS, gaji tahunan rata-rata pada Mei 2015 adalah $ 80,310, $ 67,740, $ 36,200 untuk penganalisis kewangan, pakar kewangan dan semua pekerjaan dalam ekonomi AS masing-masing. Angka ini sendiri menunjukkan jurang gaji yang besar yang wujud antara industri kewangan dan semua pekerjaan lain yang juga menunjukkan jumlah beban kerja yang harus dilakukan oleh profesional tersebut.
Pekerjaan pelaburan peringkat kanan tertumpu di tiga pusat kewangan London, Tokyo, dan New York. Walaupun dengan kedatangan abad ini dan kedatangan peluang di pasar negara berkembang, pekerjaan juga telah beralih ke lokasi geografi lain, namun penumpuan utama pekerjaan tingkat atas masih terdapat di ketiga kota ini.
Perbankan pelaburan dan profesional pengurusan aset mempunyai kehidupan yang sukar dan harus menghabiskan masa selama 65 hingga 70 jam seminggu. Waktu kerja berbeza untuk syarikat yang berbeza, firma yang beroperasi di satu pasar mempunyai waktu kerja yang lebih pendek sedangkan syarikat yang beroperasi dari ketiga-tiga pusat kewangan mempunyai masa yang menuntut yang sering sukar ditangani. Walaupun ini adalah kerjaya yang sangat menjanjikan dan menguntungkan yang menawarkan pakej gaji tinggi serta komitmen dan dedikasi yang tinggi, ini adalah kerjaya yang sangat emosional dan mencabar secara fizikal.
Kerjaya dalam salah satu bidang ini memerlukan dedikasi yang tinggi terhadap pekerjaan seseorang yang sering mengabaikan keperluan keluarga dan rakan anda.
Yang mana satu untuk dipilih?
Ini adalah soalan yang paling sukar dan tidak mempunyai jawapan langsung. Ia seperti membandingkan epal dengan oren. Kedua-dua kerjaya itu menguntungkan dan menawarkan banyak peluang untuk pertumbuhan dan kemajuan. Waktu bekerja membebankan dan banyak tanggungjawab dan kemahiran pengurusan masa diperlukan untuk berjaya dalam kerjaya di kedua-dua bidang. Walau bagaimanapun, terdapat perbezaan utama yang dapat memudahkan calon calon memilih antara dua kerjaya bergantung kepada bidang yang anda minati.
Pekerja perbankan pelaburan melakukan perjalanan lebih banyak dan bekerja selama berjam-jam lebih lama daripada rakan pengurusan aset mereka. Mereka harus memberi penjimatan kepada peminjam yang merupakan tugas yang merangsang mental dan memerlukan banyak tanggungjawab dan kebertanggungjawaban di akhir bank pelaburan. Lebih-lebih lagi, perbezaan yang paling penting adalah dalam pakej gaji mereka berdua. Para profesional perbankan pelaburan pasti mendapat gaji yang lebih tinggi yang dibuktikan dengan waktu kerja yang lebih lama.
Profesional pengurusan aset menguruskan wang untuk individu, syarikat dan lain-lain, yang menunjukkan bahawa mereka mempunyai sekumpulan pelanggan untuk dijaga. Mereka harus mengawasi keperluan individu semua pelanggan mereka dan memberi mereka nasihat pelaburan yang tidak berat sebelah bergantung pada keperluan mereka. Mereka harus menyeimbangkan waktu dan tenaga antara akaun yang bervariasi dan bekerja dalam kumpulan yang lebih besar dengan tanggungjawab individu yang jauh lebih rendah berbanding dengan rakan perbankan pelaburan mereka.
Pilihan kerjaya antara perbankan pelaburan dan pengurusan aset adalah soal pilihan peribadi dan kepentingan individu. Walau bagaimanapun, kedua-duanya adalah kerjaya yang menguntungkan dan seseorang tidak boleh melepaskan peluang jika seseorang mendapat rehat di salah satu dari mereka, kerana peluangnya kurang dan calonnya semakin banyak.
