Pajakan kewangan merujuk kepada pajakan di mana syarikat kewangan memiliki aset secara sah semasa tempoh pajakan tetapi semua risiko dan ganjaran yang berkaitan dengan aset tersebut dipindahkan kepada pemajak oleh pemajak dan pada akhir tempoh pajakan, pemajak juga mendapat pemilikan aset.
Makna Pajakan Kewangan
Pajakan kewangan bermaksud kaedah menyediakan kewangan di mana syarikat pajakan membeli aset untuk pengguna dan menyewanya kepadanya untuk jangka masa yang dipersetujui. Syarikat pajakan dikenali sebagai pemajak, dan pengguna dikenali sebagai pemajak. Pajakan kewangan (juga disebut sewa modal) secara substansial memindahkan semua risiko dan ganjaran pemilikan aset kepada pemajak. Ia sering digunakan untuk membeli aset yang disewa untuk sebahagian besar kehidupan ekonominya.
Pengelasan Pajakan sebagai Pajakan Kewangan
Kriteria asas untuk mengklasifikasikan pajakan kewangan (juga dikenali sebagai pajakan modal di bawah US GAAP) adalah di mana pemajak tetap pemilik sah aset sepanjang tempoh pajakan, tetapi semua risiko dan ganjaran yang berkaitan dengan aset yang disewa dipindahkan kepada pemajak . Pemegang saham, iaitu, pemajak mencatat liabiliti dan aset yang berkaitan dengan penyewaan dalam kunci kira-kira; Selain itu, hak milik pemindahan aset yang disewa dari pemajak kepada pemajak selepas berakhirnya pajakan.
Walau bagaimanapun, terdapat sedikit percanggahan di bawah IFRS dan US GAAP dalam mengklasifikasikan pajakan sebagai pajakan kewangan.
IFRS: kriteria asas di atas mengklasifikasikan pajakan sebagai pajakan kewangan di bawah bidang kuasa IFRS
GAAP: jika perjanjian pajakan memenuhi sekurang-kurangnya salah satu daripada empat syarat berikut, maka pajakan tersebut dikategorikan seperti pajakan kewangan di bawah US GAAP:
- Pemilikan sah aset sewaan dipindahkan dari pemajak kepada pemajak pada akhir pajakan;
- Pemajak dibenarkan membeli aset yang dipajak dengan harga yang lebih rendah daripada nilai wajar aset yang dipajak.
- Tempoh pajakan adalah lebih daripada 75% dari jangka hayat aset yang dipajak.
- Nilai semasa penyewaan pajakan sama atau lebih besar daripada nilai pasaran wajar aset.
Perakaunan untuk Pajakan Kewangan
# 1 - Dalam Buku Pajak
- Pemajak, pada permulaan perjanjian pajakan, akan mencatat nilai saksama (nilai sekarang pembayaran minimum pajakan) aset yang dipajak di kedua-dua aset dan liabiliti pada kunci kira-kira.
- Sebarkan pembayaran sewa sewa berkala (dibayar) kepada dua bahagian
- Perbelanjaan kewangan atau kos faedah (perbelanjaan dalam penyata pendapatan) dan
- Pengurangan liabiliti tertunggak.
- Catatan jurnal untuk susut nilai diluluskan.
# 2 - Dalam Buku Pemberi Pajak
- Lessor, pada permulaan rekod pajakan, pajakan diterima pada jumlah yang sama dengan nilai pelaburan bersih dalam pajakan. Nilai pelaburan bersih dikira dengan menolak pembayaran minimum pajakan pada kadar faedah tersirat.
- Sebarkan wang tunai yang diterima sebagai sewa pajakan berkala kepada dua bahagian
- Pendapatan kewangan atau faedah dan
- Pengurangan hutang piutang.
Pengiraan Contoh Pajakan Kewangan
Jet Aviation Ltd, syarikat penerbangan India, memerlukan pesawat penumpang untuk operasinya. Jet membuat perjanjian sewa sah dengan Boeing (sebuah syarikat pembuatan pesawat yang berpangkalan di Amerika) untuk menyewakan pesawat. Boeing membekalkan pesawat ke Jet pada 1 Januari 2019, dalam jangka masa 5 tahun yang mana Jet akan membayar sewa pajakan tahunan sebanyak $ 500,000 pada setiap akhir tahun. Andaikan kadar faedah tersirat adalah 10%
Hayat berguna pesawat adalah 6 tahun. Jet mempunyai pilihan untuk membeli pesawat pada akhir tempoh pajakan.
Jurnal perakaunan yang diperlukan dalam buku kedua pemajak (Boeing) dan pemajak (Jet Aviation).
# 1 - Kaji sama ada pajakan memenuhi kriteria pajakan kewangan
- Pajakan dibenarkan untuk membeli aset yang disewa pada akhir tempoh pajakan.
- Tempoh pajakan adalah 83.33% (5/6), yang merupakan lebih daripada 75% jangka hayat aset yang disewa.
#. Pajakan memenuhi sebahagian besar syarat; oleh itu ia dikelaskan sebagai pajakan kewangan.
# 2 - Pengiraan nilai semasa (PV) pembayaran sewa kewangan minimum
Formula PV,
Diberikan :
- sewa pajakan tahunan (P) = $ 500,000 dan
- Kadar faedah tersirat ( i ) = 10%
- Tempoh (n) = 5 tahun
# 3 - Pengiraan Susutnilai
- PV kapal terbang = $ 1,895,393
- Hayat berguna = 6 tahun
# 4 - Perakaunan dalam buku-buku Boeing (Lessor)
i) Rekodkan hutang piutang terhadap aset yang disewakan pada jumlah yang sama dengan nilai pelaburan bersih dalam pajakan.
ii) Sebarkan wang tunai yang diterima sebagai penyewaan pajakan berkala kepada dua bahagian
- Pendapatan kewangan atau faedah dan
- Pengurangan hutang piutang.
Nota: nilai debit penghutang sewa akan mengurangkan jumlah pokok $ 1,895,393 sebanyak $ 450,000. Nilai prinsipal yang dikurangkan selebihnya $ 1,445,393 juga akan mengurangkan pendapatan kewangan tahun-tahun berikutnya.
# 5 - Perakaunan dalam buku Jet (Pajak)
i) Catatkan nilai saksama aset semasa disewa di kedua sisi aset dan liabiliti pada kunci kira-kira.
ii) Sebarkan pembayaran sewa pajakan berkala (dibayar) kepada dua bahagian
- Perbelanjaan kewangan atau kos faedah (perbelanjaan dalam penyata pendapatan) dan
- Pengurangan liabiliti tertunggak.
iii) Penyertaan susut nilai diluluskan.
# 6 - Pengiraan Jadual Perakaunan untuk Pajakan Kewangan
Jadual menunjukkan pengiraan sewa kewangan selama lima tahun tempoh pajakan. Jadual ini berguna bagi akauntan untuk membuat catatan tahunan dan menghitung angka yang dimasukkan.
Kelebihan
- Pajakan kewangan adalah sumber penting bagi pembiayaan aset jangka panjang dan jangka panjang.
- Pajakan kewangan memberikan hak kepada pemajak untuk menggunakan aset.
- Pembiayaan sewa biasanya lebih murah daripada semua bentuk pembiayaan lain.
- Pengaturan pajakan kewangan membantu menyebarkan pembayaran sewa selama beberapa tahun. Oleh itu, tidak ada beban pembayaran sekaligus untuk pembelian aset.
- Pemajak boleh menuntut susut nilai aset yang dipajak. Ini mengurangkan liabiliti cukai pemajak kerana susutnilai adalah perbelanjaan yang dikenakan ke Akaun Untung Rugi.
- Secara umum, pajakan kewangan mengiktiraf perbelanjaan lebih awal berbanding dengan pajakan operasi. Mengenakan perbelanjaan faedah juga memberi keuntungan cukai.
- Pemajak mendapat beberapa jenis bantuan teknikal berkaitan dengan aset dari pemajak.
- Walaupun terdapat kenaikan harga aset berikutnya, penyewa harus membayar pembayaran tetap yang pada awalnya dipersetujui.
- Pemajak mempunyai hak untuk membeli aset pada akhir tempoh pajakan, biasanya dengan harga yang murah.
Batasan / Kekurangan
- Tanggungjawab penyelenggaraan aset terletak pada pemajak. Oleh itu, pemajak perlu menanggung beberapa perbelanjaan penyelenggaraan.
- Pajakan kewangan melibatkan pemindahan risiko yang besar kepada pemajak. Oleh itu, risiko ditanggung oleh pemajak dengan ketara.
- Pajakan kewangan tidak boleh dibatalkan oleh pemajak. Oleh itu, pemajak terikat dengan keputusannya.
- Sekiranya pemajak memutuskan untuk tidak membeli aset tersebut, dia tidak akan menjadi pemilik aset tersebut.
- Pemajak mengawal aset walaupun dia bukan pemilik aset semasa pajakan kewangan. Oleh kerana dia bukan pemiliknya, dia mungkin tidak menjaga aset tersebut.
- Memasuki pajakan kewangan melibatkan banyak dokumentasi dan formaliti lain.
Perkara Penting yang perlu diberi perhatian
- Setelah setiap periode pembayaran sewa dilakukan, ada pengurangan pembayaran baki yang harus dibuat seperti yang diberikan dalam jadual pelunasan.
- Pajakan kewangan mempengaruhi penyata kewangan pemajak. Mereka mempengaruhi aset, liabiliti, faedah, dan susut nilai.
Pemikiran Akhir
Pembiayaan sewa adalah kaedah pembiayaan yang sesuai bagi mereka yang tidak dapat mengumpulkan dana melalui hutang. Pajakan kewangan memberikan hak untuk menggunakan aset tersebut. Kedua-dua pajakan kewangan dan pajakan modal mempunyai kelebihan dan kekurangan masing-masing. Sebuah syarikat harus memutuskan dengan teliti sama ada mahu membuat perjanjian sewa kewangan setelah mempertimbangkannya. Ini semua lebih penting kerana pajakan kewangan melibatkan pemindahan risiko yang besar kepada pemajak. Secara amnya, syarikat yang berada dalam kurungan cukai yang lebih tinggi ingin mengklasifikasikan pajakan sebagai pajakan kewangan.
